@article{2019:locarekjunge:anwendung_,
title = {Anwendung der Copula-Formel in der Finanzwirtschaft: Höllenformel oder nützliches Abhängigkeitsmaß?},
year = {2019},
note = {In Folge der Finanzkrise von 2008 wurde die Copula für die
„Zerstörung” der Wall Street verantwortlich gemacht. Die Copula
erlaubt es auf einfache Weise die Abhängigkeitsstrukturen von
Finanzinstrumenten zu beschreiben. Allerdings kann der unbedachte
Gebrauch kostspielige Folgen bei Eintritt von Extremsituationen haben.
Dieser Artikel führt in die mathematischen Grundlagen des Copula
Konzepts ein. Im zweiten Teil des Artikels wird mit Hilfe der
statistischen Software R konkretisiert, wie Copulae geschätzt und im
Risikomanagement angewandt werden können.},
journal = {WiSt - Wirtschaftswissenschaftliches Studium},
pages = {12--19},
author = {Locarek-Junge, Hermann and Sumpf, Anne and Walther, Thomas},
volume = {48},
number = {2-3}
}